Usted probablemente ha oído hablar de un promedio de coste de dólar (DCA) en el pasado. Si no es así, la estrategia de inversión it'san tomando la forma de invertir los importes monetarios iguales regular y periódica durante períodos de tiempo específicos (por ejemplo, $ 100 mensuales) en una inversión en particular. El principal beneficio: más acciones se compran cuando los precios son bajos y menos acciones se compran cuando los precios son altos. Hemos puesto esta estrategia para la prueba.
1929 y 2008 fueron los peores años en el siglo pasado para los mercados de renta variable, así que pensamos que podría ser interesante para probar DCA durante estos períodos.
¿Cómo DCA VAGUADA los dos peores períodos del siglo pasado para los mercados de renta variable? Nuestro pequeño estudio mostró que produjo resultados impresionantes. Los siguientes ejemplos son para fines ilustrativos y no toman en cuenta los dividendos.
1,929
Vamos a simular la peor crisis financiera del siglo pasado que ocurre al final de la década de 1920.
El Promedio Industrial Dow Jones estaba en ese entonces (y sigue siendo) el índice bursátil más seguido. Su descenso se inició después de que alcanzó un máximo de 380 en agosto de 1929. La espiral descendente duró 3 años hasta tocar fondo en 41,22 de julio de 1932, la friolera de 89,2% menor. La mayoría de los inversores fueron diezmados en el momento y la Gran Depresión coincidió con el colapso.
¿Cómo un DCA mensual invertido en el Dow haber hecho durante el mismo lapso de tiempo? A mediados de 1934, casi 5 años después de la parte superior de 1929, el Dow estaba todavía en el nivel muy bajo de 103 o -72,89% de la cumbre. Sin embargo, en ese momento específico, una estrategia mensual DCA comenzó en la parte superior del mercado que ya se han recuperado todas las pérdidas.
Eso es correcto; mientras que comprar y mantener los inversores se quedarían con un poco más de una cuarta parte de su inversión inicial, el inversor DCA ya estaría rompiendo incluso después de la peor crisis financiera del siglo. Además, se tomó el Dow Jones 25 años - en noviembre de 1954 - para llegar una vez más su máximo histórico de 380 de 1929.
En pocas palabras: DCA no sólo reduce el riesgo de la inversión de capital, sino que también proporciona una impulsar en los rendimientos cuando los mercados se vuelven al alza después de una caída.
2008
1929 es la historia antigua y la mayoría d